Стейкинг на PancakeBunny. Часть 3

[Вникаю в блокчейн 295]

В первой части «Стейкинг на PancakeBunny. Часть 1» сделал небольшой обзор площадки и застейкал средства в пулы BNB, BUNNY, BUNNYBoost. Во второй части «Стейкинг на PancakeBunny. Часть 2» посчитал результат от стейкинга в пуле BNB. В этой части посмотрим получилось ли что-то заработать от стейкинга в пулах BUNNY и BUNNYBoost.

Стейкинг в BUNNYBoost

17 мая вложил в пул 0,438 BUNNY, предварительно приобретя их на PancakeSwap. Доход в пуле начисляется в токенах BUNNY. В отличие от пула BNB размер комиссии за тип вывода различается: за отдельные «CLAIM» и «WITHDRAW» комиссия примерно в два раза ниже, чем за «EXIT: CLAIM & WITHDRAW». Вывожу вложенные средства и накопленный доход:



Средства вывелись на кошелёк за несколько секунд, комиссия составила 0,00079 BNB или 0,3 доллара (здесь и далее по тексту расчёт в долларах по курсу на момент транзакции). С учётом дохода и расходов на комиссии за всё время стейкинга получил следующий результат:



За 18 дней работы получил убыток в 1,21 доллара. Вывод об актуальности стейкинга в этом пуле чуть ниже, а сейчас разберём момент с расчётом APY и APR.

Расчёт APY/APR

Поскольку в пуле мы стейкаем и получаем награду в BUNNY, то расчётной базой является количество монет BUNNY. Заявленная доходность измеряется двумя показателями: «APR» – годовой доход без учёта компаундинга, то есть без реинвестирования полученных наград и «APY» – годовой доход с учётом компаундинга, то есть ежедневного реинвестирования доходов.

 

Показатели меняются в режиме реального времени. За время наблюдений зафиксировал, что значения APY/APR в пуле колебались от 84,84%/61,48% до 124,85%/81,11% и на момент расчёта составляют 123,5%/80,51% годовых соответственно. С помощью базы знаний проекта разобрался как из APR высчитывается APY. Кому интересно, рассчитаем на примере текущих показателей.

 

APR = 80,51%, делим на 365 дней и получаем 0,22% дохода в день. Поскольку APY показывает размер дохода с учётом ежедневного компаундирования (реинвестирования), то его рассчитывают по формуле:
 

(1+0,0022)^365-1= 123,03%

где «^» – степень
 

Формула справедлива если показатель APR не меняется, но так как он меняется в режиме реального времени, то меняется и APY и расчёт справедлив на конкретный момент времени. Полученные 123,03% примерно соответствуют заявленным 123,5%, почему есть небольшое различие не разобрался.
 

На PancakeBunny не все пулы обладают автоматическим компаундированием. У BUNNY Boost такой пометки нет и достоверной инфы о том, по какому показателю он считает найти не смог. Поэтому рассчитал фактически начисленный процент дохода за время работы в пуле:



Фактический процент составил около 95% годовых.

 

По стейкингу в BUNNY Boost сделал следующие выводы. После обвала курса токена в результате хакерской атаки и общего падения рынка, его цена стабилизировалась в пределах 20-30 баксов за штуку. И если верить в перспективу BUNNY, то доход в 95% годовых выглядит интересно.

 

Но инвестиции в 0,438 BUNNY оказались слишком малы, чтобы перекрыть размеры комиссий или нужно ждать несколько месяцев, чтобы выйти в прибыль. Если увеличить размер первоначальной инвестиции хотя бы в пять раз до 2,2 BUNNY (примерно 60 баксов по нынешнему курсу), тогда доход в BUNNY увеличится в пять раз и при текущем курсе и проценте дохода за 18 дней предприятие выйдет на прибыль в 1 доллар.

Фарминг WBNB в пуле BUNNY

В этом пуле стейкаем BUNNY и в награду получаем WBNB. Отметки или достоверной инфы о том, является ли этот пул автоматическим компаундером не увидел, более того в официальном ТГ-канале проекта пользователи подсказали, что в пуле нет автоматического компаундирования. Вручную реинвестировать не планирую поэтому предполагаю, что доход будет начисляться по ставке APR. Ниже проверю, что получилось фактически.

 

18 мая вложил в него 0,2203 BUNNY. Как и в прошлом пуле здесь доходность измеряется в APR/APY, которые меняются в режиме реального времени. За время наблюдений зафиксировал, значения от 191,08%/107,82% до 292,53%/137,39% и на момент расчёта составляют 218,41% / 116,57% годовых соответственно.

 

Комиссии за тип вывода различается, при этом за «CLAIM» и за «EXIT: CLAIM & WITHDRAW» она практически одинаковая (за «WITHDRAW» существенно ниже, но выводить депозит без вывода наград бессмысленно). Вывожу вложенные средства и накопленный доход:



Средства вывелись на кошелёк моментально. Комиссия составила 0,001618 BNB или 0,61 доллар. С учётом дохода и расходов на комиссии получил следующий результат:



За 17 дней получаю убыток в 1,16 доллара. Из рисунка видно, что награда за всё время стейкинга даже меньше комиссии за вывод. Более того, когда буду менять WBNB на BNB, например, на PancakeSwap, то, ещё уплачу комиссию за транзакцию центов в 10.

 

Вывод по этому пулу отчасти схож с выводом по пулу Boost – микроинвестиции убыточны или необходимо ждать несколько месяцев, чтобы выйти в прибыль. Но если первоначальный вклад увеличить до тех же 2,2 BUNNY, то в результате за 17 дней получим прибыль в 2,7 доллара. Общий вывод работе в пулах в заключении.

 

% доходности в пуле

Если брать за расчётную базу количество единиц BUNNY и WBNB, то APY (использую здесь как аббревиатуру) составляет 11,4% годовых, что существенно отличается от заявленных значений.

 

Но здесь такая же ситуация, как и в пуле BNB, о котором писал во второй части – за расчётную базу берутся не количество единиц BUNNY и WBNB, а их долларовый эквивалент. И в этом случае фактически начисляемая доходность составляет около 155% годовых:



Значение где-то посредине между заявленными APY и APR. По какой ставке тут идёт начисление так и не понял 😅, но фактические начисляемые 155% годовых – интересный процент.

Компенсационный pBUNNY пул

19 мая на проект совершили хакерскую атака, в результате которой были похищены токены на примерно 200 млн долларов. Это совпало с падением рынка и курс BUNNY обвалился. После атаки PancakeBunny создал компенсационный пул pBUNNY. В пул начислено количество pBUNNY равное количеству токенов BUNNY и BUNNY-BNB, которые были на счёте в кошельке пользователя или застейканы на площадке непосредственно перед атакой. В моём случае это 0,6583 BUNNY.



По информации проекта расчётной базой для начисления компенсации является долларовая стоимость pBUNNY. В течение 90 дней будет начисляться награда в трёх валютах BNB, CAKE и BUNNY. На 04.06 2021 стоимость начисленного вознаграждения составила 5,43 доллара. Небольшая компенсация за обвал цены токена в восемь раз, но сам факт создания пула и начисления процентов компенсации добавляет симпатии к проекту.

Выводы о PancakeBunny

Стейкинг в пуле BNB меня не впечатлил из-за низкого процента доходности и дробления выплат на BUNNY и BNB. Хотя прямо перед публикацией проверил как там поживают мои 0,7 BNB и увидел, что заявленный APY пула подрос до 12,2% годовых.

 

Пулы BUNNY и BUNNYBoost со своими 155% и 95% годовых выглядят интересно если верить в BUNNY и в то, что его курс восстановит корреляцию с BNB (приблизится к пропорции, которая была до обвала рынка и будет ей следовать). Планирую прикупить немного BUNNY и зайти в пулы (это мой личный риск, а не совет к действию). При инвестиции необходимо учитывать риск сильной волатильности BUNNY.

 

Идея тестить FlIP-пулы перегорела – времени займёт много, а опыт работы в пулах ликвидности на Binance и PancakeSwap, высокая волатильность рынка и как следствие высокие «непостоянные потери» говорят мне, что заработать там не получится. Есть более актуальные площадки и инструменты, которым стоит уделить внимание чьим изучением и займусь.
 

***
 

У нас появился Телеграм-канал, где публикуем анонсы новых статей выходящих на Дзене и наблюдения, которые показались интересными, но вышли за тему еженедельной статьи.
 

Подписывайтесь на каналы и читайте про криптовалюты.

Эту статью также можно прочитать на моём канале в Яндекс.Дзен: https://zen.yandex.ru/media/id/5c47276e03922200ad73482d/steiking-na-pancakebunny-chast-3-60bb109bbbd5974178f21c9f